Définitions. À une date fixée dans le contrat, les sommes épargnées (versements + intérêts) sont soit perçues en une seule fois (capital), soit régulièrement versées à compter de cette date (rente), comme un revenu.

Rente ou capital ? Chaque forme de prestation présente ses avantages... Revalorisée, la rente garantit sécurité, rentabilité et la tranquillité que procurent des revenus réguliers jusqu'au décès, quelle que soit la durée de la vie. En revanche, s'il peut être reversé*, le capital constitutif de rente est immobilisé, et il ne peut être ni transmis, ni récupéré.

La prestation en capital présente pour sa part l'avantage d'être immédiatement disponible et transmissible aux héritiers.

Il revient donc à l'épargnant de s'interroger – au regard de ses prévisions concernant sa situation au terme de sa vie professionnelle – sur ses besoins futurs et ses objectifs patrimoniaux pour trancher la question entre rente et capital.

* Une réversibilité de la rente peut être prévue sur la tête d'un tiers désigné, en cas de décès de l'assuré.